【ファンダメンタル分析】アンビス【有価証券報告書】
はじめに総括
特記事項
2023年度の株式会社アンビスホールディングスは、売上高が前年同期比で32.8%増加し、営業利益、経常利益、純利益もそれぞれ23.0%、23.5%、17.9%の増加を記録しました。特に、医心館事業の拡大が業績を押し上げた要因と考えられます。
2023年度の総括
株式会社アンビスホールディングスは、2023年度において顕著な成長を遂げました。売上高は42,475百万円に達し、前年の31,985百万円から大幅に増加しました。営業利益は10,612百万円、経常利益は10,551百万円、純利益は7,438百万円と、いずれも前年を上回る結果となりました。特に、EBITDAも12,480百万円と成長を示し、企業の営業活動からのキャッシュフローが健全であることを示しています。
財務面では、資産合計が71,799百万円、負債合計が38,586百万円、純資産合計が33,212百万円となり、自己資本比率は46.3%と高い水準を維持しています。流動資産は減少したものの、固定資産が増加しており、長期的な成長に向けた投資が行われていることが伺えます。
来年度以降の事業計画
来年度以降、株式会社アンビスホールディングスは医心館事業のさらなる拡大を目指し、新規事業所の開設を計画しています。2023年度には28事業所を新たに開設し、1事業所を増床しました。これにより、医療保険収入や介護保険収入の増加が期待され、売上のさらなる成長が見込まれます。
また、経営支援を行う新たな事業セグメントの創設も計画されており、医療法人への支援を通じて、収益基盤の多様化を図る方針です。これにより、リスク分散が進み、持続的な成長が期待されます。
今後の動向予測
- 成長の持続: 新規事業所の開設や経営支援事業の展開により、売上高の成長が続くと予測されます。特に、医心館事業の拡大が業績を牽引するでしょう。
- 利益率の改善: 営業利益率や純利益率は減少傾向にありますが、コスト管理や効率化が進むことで、利益率の改善が期待されます。
- リスク管理の強化: コンプライアンスや取引先の業況悪化に対するリスク管理が重要です。これにより、安定した収益基盤を維持することが可能となります。
- 配当政策の見直し: 将来的な利益の増加に伴い、配当政策の見直しが行われる可能性があります。配当性向が低いため、利益を再投資する傾向が強いですが、株主還元の強化も期待されます。
結論
株式会社アンビスホールディングスは、2023年度において顕著な成長を遂げ、今後も医心館事業の拡大や新規事業の展開を通じて持続的な成長が期待されます。財務健全性も高く、リスク管理を強化することで、安定した収益基盤を維持しつつ、株主還元の強化も視野に入れることが求められます。
1. 資産
| 項目 | 2023年度 | 前年度 |
|---|---|---|
| 流動資産合計 | 19,535百万円 | 28,532百万円 |
| 固定資産合計 | 36,017百万円 | 25,736百万円 |
| 資産合計 | 55,559百万円 | 71,799百万円 |
2. 負債
| 項目 | 2023年度 | 前年度 |
|---|---|---|
| 流動負債合計 | 10,506百万円 | 55,559百万円 |
| 固定負債合計 | 12,554百万円 | 0百万円 |
| 負債合計 | 29,036百万円 | 55,559百万円 |
3. 純資産
| 項目 | 2023年度 | 前年度 |
|---|---|---|
| 株主資本合計 | 26,523百万円 | 20,459百万円 |
| 純資産合計 | 33,212百万円 | 26,523百万円 |
財務健全性の評価
全体として、株式会社アンビスホールディングスは、資産と負債が減少しているものの、純資産は増加しており、財務的には健全性を保っていると評価できます。ただし、流動資産の減少は注意が必要です。
流動比率と自己資本比率の計算
1. 流動比率の計算
流動比率は以下の式で計算されます。
2. 自己資本比率の計算
自己資本比率は以下の式で計算されます。
結論
流動比率と自己資本比率の計算には、流動資産や自己資本の具体的な数値が必要ですが、これらの数値は文書に記載されていないため、計算ができません。流動負債の数値は確認できましたが、他の必要な数値が不足しています。これらの数値が提供されれば、流動比率と自己資本比率の計算および過去とのトレンド比較が可能です。
売上高、営業利益、純利益の推移
| 項目 | 前事業年度 | 当事業年度 |
|---|---|---|
| 売上高 | 42,475百万円 | 42,436百万円 |
| 営業利益 | 不明 | 不明 |
| 純利益 | 7,438百万円 | 7,439百万円 |
結論
売上高は微減しているものの、純利益はほぼ横ばいで安定しています。営業利益の詳細は売上原価の情報が不足しているため、正確な評価はできませんが、販売費及び一般管理費が前年と同じであることから、コスト管理が行われている可能性があります。
キャッシュフローの生成
株式会社アンビスホールディングスは、2023年度において売上高、EBITDA、営業利益、経常利益、親会社株主に帰属する当期純利益のすべてが前年同期比で増加しており、営業活動からのキャッシュフローを生成していることが明らかです。
事業セグメントの売上高や利益率の動向
| 項目 | 2023年9月期 | 2024年9月期 |
|---|---|---|
| 売上高 | 31,985百万円 | 42,475百万円 |
| EBITDA | 9,834百万円 | 12,480百万円 |
| 営業利益 | 8,630百万円 | 10,612百万円 |
| 経常利益 | 8,541百万円 | 10,551百万円 |
| 当期純利益 | 6,310百万円 | 7,438百万円 |
結論
株式会社アンビスホールディングスは、医心館事業を中心に売上高や利益が大幅に増加しており、成長を続けています。特に新規事業所の開設が業績に寄与していることが伺えます。今後もこの成長トレンドが続くかどうかが注目されます。
配当履歴と配当政策
| 項目 | 配当金の総額 | 1株当たり配当額 |
|---|---|---|
| 2023年度 | 46百万円 | 不明 |
結論
配当性向は約0.62%と非常に低く、企業は利益を再投資する傾向があることが示唆されます。将来的な成長を見越した配当政策が期待されますが、具体的な将来の配当予想は不明です。
